Вложить деньги стартап: Инвестировать в стартап | Стартапы 2020 в России куда можно вложить деньги

Содержание

Биржа стартапов Napartner.ru — поиск инвестиций и команды для стартап-проектов (startup), сайт финансирования бизнес стартапов 2014

Производство погонажных изделий из липы (доля бизнеса или краткосрочный займ)

Размер инвестиций: 5 000 000 р.

Условия: 49 %

Срок окупаемости: 12 мес.


Строительное

Россия, Тула

АЛУ-ШЕРИНГ - ваш смартфон это ключ от всех дверей.

Размер инвестиций: 3 200 000 р.

Условия: 30 %

Срок окупаемости: 8 мес.


Мобильные сервисы

Россия

BankApply

Размер инвестиций: 50 000 €

Условия: 10 %

Срок окупаемости: 3 мес.


Депозиты/Вклады

Эстония, Таллинн

CleanWin

Размер инвестиций: 80 000 000 р.

Условия: 30 %

Срок окупаемости: 24 мес.


Машиностроение

Россия, Санкт-Петербург

World of Concerts (WOC)

Размер инвестиций: 500 000 $

Условия: 20 %

Срок окупаемости: 24 мес.


Entertainment-бизнес

50% доли в международном сайте знакомств (в ООО)

Размер инвестиций: 9 913 770 р.

Условия: 50 %

Срок окупаемости: 30 мес.


Социальные сервисы

Россия, Москва

СЕТЬ УМНЫЕ-ХОЛОДИЛЬНИКИ ПРОДАЖА СОБСТВЕННОЙ ПРОДУКЦИИ, ФАБРИКА-КУХНЯ ПРОИЗВОДСТВО ГОТОВЫХ БЛЮД ДЛЯ ЗДОРОВОГО ПИТАНИЯ

Размер инвестиций: 35 000 000 р.

Условия: 60 %

Срок окупаемости: 11 мес.


Пищевое

Россия, Москва

Представительство бренда косметики L.A. Girl в России

Размер инвестиций: 33 000 000 р.

Условия: 30 %

Срок окупаемости: 25 мес.


Косметика

Россия, Москва

2Курс CRM

Размер инвестиций: 900 000 р.

Условия: 40 %

Срок окупаемости: 14 мес.


SaaS

Россия, Санкт-Петербург

Стоматология Современный Стоматологический Комплекс

Размер инвестиций: 4 000 000 р.

Условия: 50 %

Срок окупаемости: 12 мес.


Стамоталогии

Россия, Москва

MOPIKS: фотосток нового поколения

Размер инвестиций: 8 400 000 р.

Условия: 14 %

Срок окупаемости: 24 мес.


Рекламные сети

Россия, Москва

Инвестиции в судебное производство

Размер инвестиций: 500 000 р.

Срок окупаемости: 24 мес.


Инвестиции

Россия, Новосибирск

Marketplace - Coworking "Street For Eat"

Размер инвестиций: 2 350 000 $

Условия: 44 %

Срок окупаемости: 24 мес.


Рестораны/Клубы

Россия, Красноярск

Проект MySalary

Размер инвестиций: 180 000 €

Условия: 10 %

Срок окупаемости: 36 мес.


Мобильные сервисы

Испания

Производство и продажа натуральных конфет Le Reve

Размер инвестиций: 19 000 000 р.

Срок окупаемости: 24 мес.


Пищевое

Россия, Санкт-Петербург

Проект ТУРБОРЕНТ - первый поисковик свободного транспорта на основе данных о фактическом местоположении.

Размер инвестиций: 5 000 000 р.

Условия: 50 %

Срок окупаемости: 12 мес.


Автомобильный / Железнодорожный

Россия, Москва

Производство комплектующих для нефтеперерабатывающих производств

Размер инвестиций: 4 400 000 р.

Условия: 24 %

Срок окупаемости: 30 мес.


Машиностроение

Россия, Волжский

interBom - сервис для создания интерактивных, многопользовательских 2D и 3D проектов

Размер инвестиций: 10 000 $

Условия: 30 %

Срок окупаемости: 12 мес.


Веб-приложения

Россия, Москва

MotorTrade - магазин контрактных ДВС и КПП привезенные из Японии, ОАЭ и Ю. Кореи.

Размер инвестиций: 5 000 000 р.

Условия: 30 %

Срок окупаемости: 25 мес.


Автозапчасти

Россия, Уфа

Полезный фастфуд #ZOZH

Размер инвестиций: 1 500 000 р.

Условия: 20 %

Срок окупаемости: 16 мес.


Пищевое

Россия, Москва

какой инвестор нужен начинающему проекту

Фото Getty Images
Фото Getty Images

Инкубатор, суперангел или кредит в банке — типы инвестирования для разных стадий развития стартапа. На каждой важно учитывать требования, которые выставляет инвестор

Чтобы превратить идею в настоящий бизнес, нужно несколько составляющих: уникальный для отрасли замысел, маркетинговый план и самое главное — знания о том, как найти инвесторов и убедить их вложиться в проект.

В зависимости от того, на каком этапе развития находится компания, некоторые варианты финансирования могут быть более приоритетными. Как же привлечь инвестиции, исходя из срока существования стартапа, чтобы помочь ему выстрелить и превратиться в «единорога»?

На этапе идеи

Время разработки концепции и продумывания деталей. На этом этапе стартапу нужны деньги для решения базовых задач, например написания четкого бизнес-плана. Для этого привлекают личный капитал и финансовую помощь от людей, которые знают основателя проекта лично. Преимущества собственных денег в том, что они позволяют полностью контролировать свой бизнес, не бояться влияния внешних инвесторов, а также избежать долгов, если идея провалится.

Яркий пример инвестиций на этапе идеи — компания SalesForce. Первыми источниками ее финансирования были личные сбережения Марка Бениоффа, основателя проекта и автора идеи предоставления услуг по подписке, и частные инвестиции от Ларри Эллисона, сооснователя корпорации Oracle. Личное знакомство Бениоффа и Эллисона сыграло свою роль: они вместе работали в Oracle, и Бениофф получил хорошую поддержку своей идеи, когда рассказал о ней Эллисону. Однако по мере развития стартапа собственных денег становится недостаточно. Бизнесу, который хочет развиваться, не обойтись без внешних инвесторов.

Стадия Pre-Seed

Поддержание роста и тестирование рынка, когда становятся нужны дополнительные финансы, но крупные инвесторы неохотно дают большие деньги на посевной и предпосевной стадиях. Поэтому основатели стартапов обращаются к краудфандингу, акселерационным программам и бизнес-ангелам.

Краудфандинг — инструмент, доступный каждому. Предприниматели рассказывают на специальных сайтах о своей идее, после чего люди с самых разных точек планеты могут познакомиться с ней и профинансировать. У краудфандинга нет жесткого ограничения по сумме инвестиций, и кажется, что таким способом можно потратить годы на сбор слишком незначительных сумм. Но многие стартапы получили свои первые миллионы финансирования именно так. Например, компания Skinners, которая придумала очень прочную дышащую обувь, которую можно надевать как носки, собрала с помощью краудфандинга более $1,6 млн, хотя рассчитывала всего на $25 000. Кроме того, краудфандинг — это безвозмездный способ получить деньги, не передавая акции компании. Через него можно протестировать, насколько идея проекта находит отклик у пользователей. 

Перспективные стартапы с сильной идеей и сформированной командой могут стать частью инкубаторов или акселераторов. В качестве преимуществ участники акселерационной программы получают наставничество от экспертов своей отрасли, сильный нетворкинг и больше возможностей для получения инвестиций: одно упоминание о том, что стартап прошел известный акселератор, может стать решающим аргументом для инвесторов.

Участие в программе не гарантирует финансирования. Несмотря на это, в акселераторы вроде Ycombinator, 500 Startups, Plug and Play конкурс больше, чем в Harvard Business School. Например, в Ycombinator попадают около 100 проектов из 10 000 кандидатов, а в 500 Startups —только 20 из 1800. Участниками акселерационных программ в свое время были Airbnb (стоимость по последней оценке — $31 млрд), Dropbox (стоимость — $10 млрд) и многие другие компании, которые сейчас стоят миллиарды долларов.

Еще одним источником финансирования на стадии «пре-сид» могут стать бизнес-ангелы. В отличие от инвестиционных фондов, которые приходят на более поздних стадиях развития проекта, ангелы вкладываются на ранних этапах. Их инвестиции меньше, но доступнее для развивающихся стартапов: $25 000-100 000. Самые перспективные проекты даже на начальных этапах могут получить больше. Например, в 2004 году Питер Тиль был первым внешним инвестором Facebook и купил акции компании на сумму $0,5 млн. В 2012 году сразу после IPO Тиль продал свои акции и получил за них $640 млн.

Когда частные инвесторы вкладывают деньги в компанию, они получают некоторую долю. Чем раньше инвестор финансирует проект, тем меньше денег может вложить и тем больший процент в доле получит. Некоторые бизнес-ангелы просят место в совете директоров и помогают развитию не только финансами, но и своей экспертизой.

Посевная

Когда бизнес-модель расписана и стартап начинает получать первых клиентов, наступает время посевной стадии инвестирования. Инвесторы предполагают, что на этом этапе предприниматель уже добился определенных результатов и теперь ищет способы подтвердить, что его успех — не удача, а результат работающего бизнес-плана.

Посевная стадия — это переход от частных инвестиций к инвестиционным фондам. Стартапы этого уровня получают финансирование от венчурных капиталистов и через венчурный долг. Средний чек инвестиций на этом этапе — от $1 млн до $30 млн.

Если бизнес-ангелы обычно вкладывают собственные деньги, то венчурные капиталисты распоряжаются финансами венчурных фондов. У них разный подход. Венчурный капиталист — это профессия, поэтому требовательности к работе стартапа у него гораздо больше: вплоть до участия в операционном управлении и влияния на ключевые решения. Эксперт инвестирует деньги и помогает компании своими знаниями, выводит на успешные продажи.

Фонды и партнеры почти всегда специализируются не только на крупных сферах, но и на отдельных направлениях: вкладывают не вообще в технологии, а только в MedTech или только в GreenTech. Например, венчурный фонд Mindrock, который основали Павел Черкашин и Роман Собачевский, инвестирует в проекты, связанные только с технологией блокчейн. Впрочем, самые крупные венчурные фонды инвестируют более свободно. Знаменитый Sequoia Capital финансировал в множество проектов, которые позже стали миллиардными корпорациями: Apple, Google, PayPal, WhatsApp, YouTube, Instagram, LinkedIn и другие.

Недавно в Кремниевой долине появился новый тренд — корпоративные венчурные фонды. Кошмарный сон крупного предпринимателя — пропустить молодой стартап, который изменит правила игры или уничтожит индустрию. Это называют «эффектом Kodak». Поэтому в корпорациях возникают собственные венчурные фонды, которые постоянно ищут и внедряют инновации. Их главная цель — найти стартапы, которые могут убить их бизнес, и интегрировать в свою компанию раньше, чем проект станет самостоятельным. Проекты, которые уже имеют венчурную поддержку, могут взять венчурный долг. По сути, это кредит, который позволяет получить деньги, не сдавая капитал компании. Правда, и погашать его придется вне зависимости от того, будет ли проект прибыльным.

Для ранних

На этом этапе рисков инвестора становится меньше: работа компании уже организована, есть масштабируемый рынок, увеличивается объем продаж. Поэтому, начиная с ранней стадии, в инвестирование компании заходят более крупные игроки — суперангелы, а также используется доходное финансирование. Средний чек этого периода варьируется в границах от $1 млн до $30 млн.

Суперангелы — это промежуточное звено между традиционными бизнес-ангелами и крупными венчурными фондами, отозвавшееся на потребность рынка. Долгое время между бизнес-ангелами и венчурными фондами была нейтральная зона, в которой инвестиции для бизнес-ангелов были слишком большими, а для фондов — неинтересными из-за слишком незначительных сумм. Но именно эти суммы хотели бы получать многие стартапы на ранней стадии развития: от $0,5 млн до $1 млн. Так возникло новое направление в инвестициях, и появились частные инвесторы, которые могут оперировать крупными суммами, но быстро принимают решения и могут заключать на порядок больше сделок по сравнению с фондами. В отличие от бизнес-ангелов инвестирование — профессия суперангела. Самый яркий пример суперангела — Рон Конвей. Он инвестировал в Google, Groupon, Facebook, Twitter, LinkedIn и еще 700 разных проектов. Одно только заявление стартапа «В нас вложился Рон» повышает его стоимость и помогает закрыть раунд не за месяцы и годы, а всего за несколько недель.

Доходное финансирование — еще один неплохой вариант получения инвестиций на ранней стадии. Особенно он актуален для тех стартапов, которые не хотят терять контрольное управление своим капиталом. Проект получает финансы авансом в обмен на отказ от фиксированного процента будущих ежемесячных доходов, пока кредит не будет полностью погашен.

Расти большой

Проект успешно пережил несколько стадий запуска, развивает инфраструктуру и стремится к росту. На этом этапе возможностей для получения инвестиций гораздо больше, а средний чек существенно выше — порядка $10 млн. Помимо получения финансовой помощи от суперангелов и венчурных фондов, которые все еще актуальны на этом этапе, компания может взять банковский кредит. Этим способом можно получить деньги, не передавая акции компании. На стадии роста публичная компания может стать частной. Это происходит, если частная акционерная компания полностью выкупает стартап и получает 100% ее прибыли.

Как инвесторы Кремниевой долины выбирают стартапы для финансирования? Все начинается со знакомства с основателем стартапа. Он рассказывает инвесторам свою идею, показывает наработки. Важны три аспекта: существует ли реальная проблема, которую решает стартап; какое решение предлагает компания; какая команда будет решать эту задачу. Большинство инвесторов считают, что сильная команда важнее идеи: первую можно всегда доработать, но вот изменить команду, которая будет ее воплощать, куда сложнее. Оценить, сильна ли каждая конкретная команда, можно только через общение с ней. У инвесторов есть убеждение: если твой прошлый бизнес — это ларек по ремонту обуви, свой следующий бизнес ты будешь строить так же. Поэтому в команде обязательно должен быть человеком с опытом участия в глобальных проектах и владеющий подходящими навыками. Часто стартапы приходят к инвесторам по рекомендации: от знакомых, других инвесторов, от основателей компаний, в которые этот инвестор уже финансировал. К таким проектам обычно присматриваются внимательнее. 

Как выбрать стартап для инвестирования — Финансы на vc.ru

Внебиржевой рынок (рынок акций компаний, которые еще не вышли на биржу, он же OTC) — это инвестиции в темноте наощупь. Кажется, хорошей идеей вложиться в Facebook, пока он не вышел за стены Гарварда, а Цукерберг не понял, что создал бизнес на много миллиардов. Но что, если новый Facebook не получится, и вы просто потеряете свои деньги?

Рассказываем, как мы в United Traders выбираем OTC-компании, прежде чем предложить их в качестве идей своим клиентам — SpaceX, Airbnb, Hyperloop, Palantir и не только.

Даниил Шубин

Но если со SpaceX, Airbnb или Hyperloop всё понятно — это известные имена, которые слышали многие, то компании, которые занимаются сложными технологиями и продаются в секторе b2b — темные лошадки. И часто именно они оказываются прибыльными инвестициями.

Вот несколько качественных и количественных показателей, которые мы выявили на собственном опыте — они помогают выбирать самые многообещающие стартапы.

Что мы ищем?

Преимущественно американские компании в сфере информационных технологий и разработчиков программного обеспечения для средних и крупных компаний (b2b). Это бизнес-аналитика, облачные сервисы, кибербезопасность, инструменты для разработчиков и автоматизации бизнес-процессов.

Также мы следим за стартапами, которые занимаются разработкой аппаратного обеспечения для оптимизации новых технологий (искусственный интеллект и машинное обучение).

Почему мы ищем в первую очередь технологические компании?

Во-первых, это один из самых быстрорастущих секторов американской экономики, наряду с здравоохранением. Согласно статистике, за 2018 год 26 технологических компаний провели IPO в в США и показали среднюю доходность 50%.

Во-вторых, в United Traders есть возможность экспертизы с точки зрения потенциала продукта. Большинство венчурных фондов имеют опыт оценки стартапов по финансовым показателям, но не могут оценить продукт с профессиональной точки зрения. United Traders занимается разработкой собственного программного обеспечения, у нас такой опыт есть.

Как мы ищем?

Мы проанализировали технологические компании, которые за последние три года выходили на IPO, и выявили следующие факторы.

Количественные факторы

Компании, которые провели IPO, перед размещением в среднем выглядели так:

  • возраст: 10–11 лет;
  • выручка за последние 12 месяцев: $150–250 млн;
  • общий объём инвестиций за все раунды: $200–450 млн;
  • стоимость компании на последнем раунде: 1–3 млрд;
  • последний раунд до IPO: 15–24 месяцев;
  • наличие известных венчурных фондов среди инвесторов;
  • в среднем за 1–3 года до IPO стартапы наняли нового CFO с опытом продажи компании.

Наша основная стратегия — поиск единорогов не дороже $3 млрд

Бывает так, что оценки самых известных стартапов преувеличены и могут не оправдать ожидания широкого круга инвесторов (как это было с Domo, Dropbox и Snapchat). В то же время компании с оценкой ниже $1 млрд слишком малы, в большинстве случаев не подходят под нашу стратегию риск-доходности.

Мы также обращаем внимание, есть ли среди инвесторов известные венчурные фонды или фонды прямых инвестиций, а не только частные инвесторы. Венчурные фонды не просто дают деньги, но и принимают активное участие в управлении компанией (часто партнёры фондов входят в совет директоров).

За счет связей и человеческого капитала они помогают построить бизнес-процессы и открывают доступ на новые рынки — это способствует повышению стоимости компании в будущем.

Также мы выбираем компании, которые планируют в скором времени выйти на IPO, чтобы не ждать дохода от инвестиции много лет, а получить деньги через 1–3 года.

Как стартапу привлечь инвестиции — Финансы на vc.ru

Команда проекта Rocket DAO создает децентрализованную инвестиционную платформу с экспертной оценкой стартапов. Пришло время снять занавес со сложной процедуры анализа проектов и привлечения инвестиций на их развитие. Ниже мы расскажем, на что обращают внимание инвесторы при принятии решения о финансировании.

Команда Rocket DAO

Фотограф Глеб Соколовский

Что не так с венчурным рынком?

Наверняка вам хотелось бы попасть в их число, верно? Факт в том, что несмотря на такую низкую выживаемость, количество новых инновационных проектов неустанно растет по всему миру. Интересное противоречие.

В чем же причина?

Итак, невероятная динамичность стартап-индустрии испытывает ряд сложностей в:

  • Поиске честных, перспективных стартапов;

  • Выработке единого и согласованного представления о требованиях к инновационным продуктам;

  • Объективной экспертной оценки.

Инвестор для стартапа. Кому 500 000р? — Финансы на vc.ru

Денис Гордиенко, директор Bright Mobile, о требованиях инвестора к стартапам.

Недавно писал статью о том, как лучше общаться основателю стартапа с инвестором. После этого ко мне обратился один из инвесторов, с предложением найти стартап, в который бы он вложил 500 000р. Эта статья посвящена предлагаемым условиям.

Инвестор предполагает, что 400 000р. пойдёт на разработку MVP, а 100 на первичный маркетинг, чтобы собрать аудиторию в несколько сот человек и услышать их мнение. Я бы так жёстко не привязывался — проекты все разные и предложил бы заинтересованным основателям написать как они планируют распределить эти полмиллиона на старте.

Условия

Условия достаточно просты:

  • 500 000р согласованными траншами, привязанными к трекингу проекта
  • от 10% доли проекта. Точный объём оговаривается индивидуально
  • Достижимый рост х10 через 3‑5 лет.

Требования

С требованиями тоже достаточно тривиально, но я решил дать несколько комментариев, чтобы было полное понимание что ждёт от основателя инвестор.

Презентация на 5 слайдов. После публикации видео получил несколько откликов и только в одном была презентация. Остальные основатели не стали себя этим утруждать, а зря. Для инвестора это красный флажок — если вам лень потратить полтора часа на презентацию в гуглдоке, то проект вы точно запускать не собираетесь.

Я же рекомендую в

Инвестиционные бизнес проекты, куда вложить деньги

Европейский рынок считается одним из самых стабильных и перспективных в мире. Тому есть целый ряд причин. Они связаны с многолетним опытом развития по единым рыночным законам, а также с политической и экономической интеграцией большинства стран в пространство Европейского Союза. Неудивительно, что одним из давно используемых инструментов на таком рынке стало инвестирование.

Многие рыночные сферы сохраняют довольно низкую конкурентность. Прежде всего так происходит из-за сравнительно небольшого количества активных участников. Кроме того, этот тренд актуален для недавно освоенных, высокотехнологичных областей. Каждую неделю создаются десятки, а порой даже сотни проектов, среди которых несколько получаются очень перспективными, в том числе для инвесторов.

Почему пользуется популярностью финансирование инвестиционных проектов

Конечно, собственник капитала имеет много вариантов распорядиться имеющимися ресурсами. Но вложить деньги в перспективный бизнес выгодно по нескольким причинам:

  • Низкая конкурентность обеспечит высокую окупаемость.
  • Факторов риска, особенно случайных, значительно меньше, чем в других сферах.
  • В едином пространстве Европы интеграция в других странах и регионах проходит гораздо проще.

Эти причины обусловливают успех, которым стартапы пользуются не только у потребителей, но и у потенциальных инвесторов — разумеется, при грамотном подходе, обстоятельном маркетинговом анализе и подробной программе развития.

Теперь подобрать инвестиционный бизнес-проект значительно проще

Раздел сайта https://startup.network/ru/projects/ стал востребованным электронным каталогом, где всегда можно найти потенциально выгодный стартап, чтобы вложить деньги и быстро их окупить. Информация представлена в наглядной форме и постоянно обновляется.

Теперь нет необходимости искать перспективные проекты лично, равно как и проверять представленную информацию самостоятельно: данные перед размещением на сайте проходят модерацию, избавляя потенциальных партнёров от рисков.

Ищем деньги. Каталог инвесторов для стартапа / Хабр

Здравствуйте уважаемые Хабравчане, особенно те, у кого есть идея своего стартапа! А вот с деньгами и осведомленностью похуже. Хочу Вам в помощь поделиться небольшой таблицей IT-инвесторов, которая была составлена для себя. Дело в том, что я также как и вы, обладаю минимум информации. Такие вопросы как: «к кому идти за деньгами», «как составить бизнес-план», и наконец «кому я вообще нужен со своей идеей» — давно стали навязчивыми.
Именно сейчас, после Новогодних праздников, самое время начать искать тех самых менторов, инвесторов, бизнес-ангелов, да и в целом зачитываться информацией на эту тему. Да, и у меня есть свой стартап, который перестал быстро развиваться и я активно ищу инвестора на дальнейшее развитие (О чем уже писал неделю назад).
Под катом таблица, со списком полезных ссылок, в помощь начинающим IT-компаниям.

Еще две заметки. Инвесторы представлены только из Украины и России. Хотя они и могут быть филиалами зарубежных фондов. Если в поле описания поставлен прочерк — то автору нечего добавить, к тому что написано на сайте компании.

Также неточности могут быть в формулировке, автор отнес инвесторов в таблице к одной категории: либо бизнес-ангел, либо стартап-инкубатор, либо венчурной фонд. Поэтому вот выдержки из вики:

Бизнес-ангел (далее Ангел) — частный инвестор, вкладывающий деньги в инновационные проекты (стартапы) на этапе создания предприятия в обмен на возврат вложений и долю в капитале (обычно блокирующий пакет, а не контрольный). «Ангелы», как правило, вкладывают свои собственные средства в отличие от венчурных капиталистов, которые управляют деньгами третьих лиц, объединёнными в венчурные фонды. Небольшое, но растущее число бизнес-ангелов образуют сети, или группы, чтобы совместно участвовать в поиске объектов инвестиций и для объединения капиталов.

Венчурный фонд (далее Венчур) — инвестиционная компания, работающая исключительно с инновационными предприятиями и проектами (стартапами). Венчурные фонды осуществляют инвестиции в ценные бумаги или предприятия с высокой или относительно высокой степенью риска в ожидании чрезвычайно высокой прибыли. Обычно такие вложения осуществляются в сфере новейших научных разработок, высоких технологий. Как правило, 70-80 % проектов не приносят отдачи, но прибыль от оставшихся 20-30 % окупает все убытки.

Также в таблице есть такая категория как «Посредник».
Посредник — это компания, которая помогает экспертной оценкой стартапа, дает бизнес консультации, помогает технологиями. То есть выступает мостом между инвестором и IT-предпринимателем.

Таблица Российских и Украинских инвесторов







































Название
 
 
Категория Комментарии и ссылки
 
908.vc Ангел Команда из Силиконовой

Долины, в основном мониторит Украинские стартапы. Организовывают также мероприятие Hackers&Founders.

Хорошие ребята в общем.
Farminers Ангел На сайте было написано, что могут проинвестировать 150K$

за 40% доли в стартапе.
Skystairs Ангел Сайт — эталон минимализма. Сделан самим А. Лебедевым. Отвечают на первый e-mail, потом ждем.
Yandex

Фабрика
Ангел
Ассоциация частных инвесторов Украины

(АЧИУ)
Ангел Сайт давно не обновлялся, также не

акцентирует внимание именно на IT, но для Украины

попробовать стоит.
Главстарт Ангел Аркадий Морейнис

является главой этого фонда. Также радует надпись на сайте, что вкладывают не

в проект, а в личность фаундера и команды.
Almaz Capital Венчур Венчурный фонд, поддерживает несколько известным стартапами. Более подробно на сайте.
ARBT Venture Fund Венчур Поддерживают партнерство со Штатами
Fast

Lane Ventures
Венчур Наверное хороший венчурный фонд
Fenox IT Венчур Образована в июле 2012 года. Имеет сильного партнера из

Кремниевой долины. Автор отправлял им бизнес-план.

 
Runa Capital Венчур Те кто интересуются стартапами, должны знать

этот венчурный фонд и его руководителей. По мнению многих стартаперов

фонд является лучшим в России. Есть

блог на хабре, также можно получится

экспресс ответ в Twitter

и FB.
TA Venture Венчур Украинский венчурный фонд им. Виктории Тигипко. Автору не ответили.
Eastlabs Инкубатор Находятся в Украинском офисе Microsoft. Инвестируют 20К$ на

3 месяца.
Happy Farm Инкубатор
IT

Launchpad
Инкубатор
Open Innovation Inc. Инкубатор
Wannabiz Инкубатор Украинский инкубатор, добавлен хабраюзером Nolan
Бизнес ангелы Инкубатор Только открылись
Тидис Инкубатор Инкубатор Национального Научного Центра «Харьковский

Физико-Технический Институт».
Greenfield Project Посредник
IQ One Посредник Основными задачами компании являются налаживание эффективного диалога

между инвесторами и инновационными компаниями
Microsoft

 BizSpark
Посредник Помогают ПО и серверами Azure для стартапов
Pruffi Посредник Агентство интернет-рекрутинга,

специализирующееся на подборе лучших кадров для

российских интернет-компаний
Startup Weekend Ru Посредник Организуют 3х дневные посиделки для стартаперов,

в ходе которых можно развить идею и получить приз зрительских симпатий
StartupPoint Посредник
Евроконсалтинг Посредник Украинская компания помогающая с

инвестициями, юридическими вопросами и др.
DOU Сайт Украинское сообщество разработчиков
Hackers&founders Сайт Группа в фейсбук большей частью состоящая

из стартаперов и инвесторов
Hopes & Fears Сайт 
RIS Ventures Сайт Организуют выезд в Силиконовую Долину за 4-6К$ для начинающих IT-компаний
Startup Crash Test Сайт
Startupafisha Сайт
Startupster Сайт
Цукерберг Позвонит Сайт Все о стартапах в ироничной форме
Bionic Hill Технопарк Украинский технопарк
IT Park Kazan Технопарк 
Сколково Технопарк
И на закуску

Для тех кто не читал:
TOP-50 Российский интернет-миллионеров
TOP-35 Российских предпринимателей младше 35 лет

Всем удачных праздников и дополняем список!

VC 101: Путеводитель бизнес-ангела по начальному инвестированию

Что такое стартап?

Сегодня мир намного удобнее, чем на рубеже веков. Не нужно выходить из дома, чтобы купить продукты, или выходить на тротуар, чтобы поймать такси. Для этого есть приложение.

Закончились бумажные полотенца? Разместите заказ в Instacart.

Вам нужно отвезти в аэропорт в 4 утра? Позвоните в Uber.

За последние несколько десятилетий стартапы перевернули вековые отрасли с ног на голову, решали большие проблемы одним нажатием кнопки и сумели заработать большие деньги на своих продуктах и ​​услугах — если они добились успеха.Как и удачливые инвесторы, которые сделали рискованную ставку на молодую компанию, которая случайно натолкнулась на сработавшую идею.

Стартап традиционно определяется как недавно созданная частная компания (возрастом менее 5–10 лет), которая предназначена для очень быстрого масштабирования. Большинство стартапов начинаются как очень маленькие операции, пока они развивают свою первоначальную идею, а затем ищут дополнительное финансирование у венчурных капиталистов и бизнес-ангелов по мере развития своего бизнеса.

Что такое стартап-инвестирование?

Инвесторы стартапов по сути покупают часть компании за свои инвестиции.Они вкладывают капитал в обмен на акций: часть собственности в стартапе и права на его потенциальную будущую прибыль.

Таким образом, инвесторы формируют партнерство со стартапами, в которые они хотят инвестировать — если компания приносит прибыль, инвесторы получают прибыль, пропорциональную их сумме капитала в стартапе; если стартап терпит неудачу, инвесторы теряют вложенные деньги.

Ликвидность относится к тому, насколько легко конвертировать ценные бумаги (то, что у вас есть с экономической ценностью) в наличные деньги.Акциями хорошо торгуемой публичной компании (например, Facebook) можно почти мгновенно торговать на фондовой бирже, и поэтому они очень ликвидны. Акции стартапа или частной компании относительно неликвидны , так как их сложнее продать.

Начинающие инвесторы получают прибыль от своих инвестиций, когда они продают часть или всю свою долю собственности в компании во время события ликвидности , такого как IPO или поглощение.

Событие ликвидности — это возможность превратить деньги, связанные с собственным капиталом, в холодные наличные.Типичным примером является IPO (первичное публичное размещение акций) — первая продажа акций частными компаниями общественности, которую часто называют «публичным размещением».

Во время успешных IPO цена за акцию резко возрастает по сравнению с предпродажной стоимостью, увеличивая стоимость вложений инвесторов и давая акционерам возможность торговать своими акциями на открытом рынке, если они хотят ликвидировать (обналичить) любую своих активов.

Актив — это объект недвижимости с экономической стоимостью, принадлежащий физическому лицу, корпорации или государству и, как ожидается, принесет будущие выгоды владельцу.Активы обычно генерируют будущий денежный поток, сокращают расходы или улучшают продажи.

Активы разделены на классов активов — группы ценных бумаг (прав собственности), которые обладают общими характеристиками, ведут себя одинаково на рынке и регулируются одними и теми же законами и правилами.

Например, стартовый капитал рассматривается как класс высоколиквидных активов с высоким риском, высокой прибылью и высокой степенью ликвидности.

Это означает, что инвестирование в капитал стартапов очень рискованно, потому что многие стартапы не могут вернуть деньги инвесторов, а капитал стартапов относительно сложнее продать до IPO компании.Однако этот повышенный риск и неликвидность сочетаются с потенциалом очень большой прибыли в случае успеха стартапа.

Некоторые стартапы позволят инвесторам продать свои акции компании до IPO; называется вторичной продажей акций .

Тем не менее, многие стартапы выпускают право преимущественной покупки , которое требует от инвесторов, которые хотят избавиться от акций до того, как компания станет публичной, сделать первое предложение о продаже их обратно стартапу или его ранним инвесторам (так называемое тендерное предложение).Большинство стартапов также накладывают ограничения на вторичную продажу обыкновенных акций или акций, принадлежащих учредителям и сотрудникам.

ПРИМЕР

В 2014 году один из первых сотрудников Uber нашел покупателя на свои акции по цене 200 долларов за штуку. Однако Uber отказался утвердить перевод.

У сотрудника было два варианта: продать свои акции обратно Uber по цене 135 долларов за акцию (та же сумма, которую инвесторы заплатили в раунде серии C Uber в июле прошлого года), или оставить их. Он решил держать его.

Uber реализовал право преимущественной покупки и внес поправки в свой устав, чтобы ограничить любые несанкционированные вторичные продажи акций.Программа обратного выкупа помогает Uber собирать акции, выпущенные ранним инвесторам и сотрудникам по сниженной цене, а затем продавать их с огромной прибылью инвесторам на более поздних этапах, фактически удваиваясь в качестве программы предотвращения разводнения.

Инвестирование в стартапы по сравнению с инвестированием в публичный рынок:

  • Сроки: Инвесторы на публичном рынке теоретически могут увидеть доход в течение нескольких дней или недель; Как правило, для стартапов требуется 7-10 лет, прежде чем произойдет крупное событие ликвидности (хотя более мелкие события ликвидности могут произойти раньше).
  • Проданные акции: Инвесторы на открытом рынке могут продать свои акции в любое время. Продать акции стартапов до IPO сложнее, поскольку акции часто выпускаются с такими положениями, как право первого отказа и другие ограничения на вторичные продажи.
  • Доходность: IPO стали менее распространенными за последние несколько лет, а технологические компании откладывают IPO до тех пор, пока не будет накоплена большая часть их стоимости, что делает более прибыльным для обычных инвесторов открытого рынка инвестировать в частные стартапы на ранней стадии, пока они по-прежнему частные.

Высокий риск, высокая прибыль: привлекательность стартапов

Инвестиции в стартапы приходят с хорошими и плохими новостями.

Сначала плохие новости: 90% стартапов терпят неудачу.

Многие другие вернут только те деньги, которые вы изначально вложили в них, и вы останетесь там, где вы начали — без потерь и без прибыли.

А теперь хорошие новости: Инвестирование в одного крупного победителя может компенсировать все ваши неудачные вложения и при этом оставить вас с огромной прибылью.(Бонус: правительство США предоставляет квалификационным стартап-инвесторам налоговые льготы, чтобы помочь им возместить инвестиционные убытки).

И еще (хорошие новости) откуда это взялось…
В 80-х и 90-х годах наибольшая ценность создавалась для инвесторов на публичном рынке, которые покупали акции технологических гигантов, таких как Amazon и Microsoft, после IPO. Однако теперь большая часть создания стоимости перешла к инвесторам частных компаний на ранних стадиях.

Фактически, если вы подождете, пока стартап станет публичным для инвестирования, вы можете упустить 95% прибыли, которую инвесторы часто получают до IPO.

Private vs. Public Value Creation

Это связано с тем, что все больше и больше стартапов предпочитают откладывать IPO или оставаться частными на неопределенный срок.

Более длительная приватность дает определенные преимущества для стартапов:

  • Стартапы могут избегать активных инвесторов публичного рынка, которые могут попытаться манипулировать руководителями публичных рынков или даже заставить их покинуть компанию.
  • Компании могут избежать уплаты 2-5 миллионов долларов на бухгалтерские расходы и сборы, связанные с раскрытием необходимой информации на публичном рынке.
  • Стартапы могут избежать давления с целью обеспечить квартальную прибыль и сосредоточиться на создании своей компании для долгосрочного успеха.

Стартапы, решившие остаться частными, часто привлекают более 40 миллионов долларов на поздних стадиях, которые служат «квази-IPO», создавая огромное богатство для инвесторов на ранних стадиях.

ПРИМЕР

Apple: дождь для инвесторов на публичном рынке

В 1976 году Стив Джобс и Стив Возняк продали свои самые ценные вещи — автобус VW Джобса и программируемый калькулятор Воза — на общую сумму 1750 долларов, чтобы купить детали, которые стали Apple I.

Эти 1750 долларов, начальные инвестиции в размере 250 000 долларов от 3-го сотрудника Apple Майка Марккулы, а затем инвестиции Sequoia Capital поддерживали работу компании в течение следующих четырех лет, пока в 1980 году не было проведено IPO с оценкой в ​​1,8 млрд долларов.

Джобс, Возняк и Марккула в общей сложности заработали на IPO 436 миллионов долларов.

Затем Apple выросла с 1,8 млрд долларов до текущей оценки в 594,71 млрд долларов, создав для инвесторов на публичном рынке более 592 млрд долларов — намного больше, чем 436 млн долларов, заработанные командой первых основателей Apple.

Это продукт стартапов, которые в то время стремились к IPO быстро, по относительно низким ценам и собирали меньше долларов венчурного капитала перед публичным размещением.


Twitter: Вся прибыль поступает частным инвесторам

В 2007 году основатели Twitter Эван Уильямс и Джек Дорси искали инвесторов для своей нетрадиционной социальной сети. Ев предложил своему личному другу Дику Костоло вложить «25 000 или 100 000 долларов».

Костоло ответил, что он был «в автобусе за 25 тысяч долларов», и вскоре после этого Twitter закрыл раунд серии A за 5 миллионов долларов.

Костоло стал генеральным директором Twitter в 2010 году и вывел синюю птичку на IPO с оценкой в ​​26 миллиардов долларов, что принесло ранним инвесторам миллионы долларов. По сообщениям, доля Costolo на момент IPO превышала 300 миллионов долларов.

Однако вскоре после IPO цены на акции Twitter начали падать, и в последующие несколько лет стоимость компании упала до 12,5 млрд долларов. Для инвесторов, которые купили акции Twitter во время IPO, их инвестиционная стоимость сократилась почти вдвое.

Это обычная тенденция для крупных технологических стартапов в последние годы (вспомним Yelp и LinkedIn), стоимость которых значительно растет, пока они являются частными, и стагнируют или теряют ценность после IPO.


Facebook: добавленная стоимость для частных и государственных инвесторов

В соответствии с текущей тенденцией, Facebook подождал, пока их оценка не превысит 100 миллиардов долларов, прежде чем подать заявку на IPO.

Первые (частные) инвесторы, такие как Питер Тиль, вложивший 500 000 долларов в посевной раунд Facebook в 2004 году, получили большую часть прибыли.

К моменту IPO Facebook, восемь лет спустя, Тиль обналичил более 1 миллиарда долларов.

Однако и у инвесторов публичного рынка дела обстоят не так плохо. Если бы вы инвестировали в Facebook в первый день торгов на открытом рынке, ваши акции теперь стоили бы в 3,5 раза больше их начальной стоимости.

Чтобы стартап-инвесторы могли зарабатывать деньги, их вложения должны возвращать 100% первоначального вложенного капитала, а затем и некоторую часть.

Чтобы понять вероятность получения прибыли через инвестирование стартапов, важно понимать распределение венчурных доходов:

Peter Thiel Quote

Успешные стартап-инвесторы подвержены эффекту Бейба Рут — они много вычеркивают, но их домашние успехи компенсируют это.

В основе каждой инвестиционной стратегии стартапа лежит множество зачисток (общих убытков), несколько хоум-ранов (10–50) и несколько «большого шлема» (50–250 +). Это сложно для большинства инвесторов, потому что люди ненавидят терять деньги.

Фактически, бихевиористские экономисты обнаружили, что люди чувствуют себя хуже, потеряв денежную сумму, чем когда они зарабатывают ту же сумму денег.

Но, по словам Билла Герли, ведущего венчурного капитала, «Венчурный капитал — это даже не домашний бизнес.Это бизнес большого шлема ».

И когда успешные инвесторы получают выбросы от результатов стартапов на миллиард долларов, потери меркнут по сравнению с выигрышами.

ПРИМЕР

Фонд учредителей 2005 года показал степенное распределение:

Лучшая инвестиция в фонде принесла доход, который стоил почти столько же, сколько все остальные инвестиции в рамках фонда вместе взятые. Вторая лучшая инвестиция была такой же ценной, как и третья лучшая инвестиция через вложение последнего места в фонде и так далее.

Power Law Graph

Опытные индивидуальные инвесторы и практика венчурных капиталистов диверсификация для увеличения их шансов инвестировать в компанию, которая приносит экспоненциальную отдачу от инвестиций.

Диверсификация, по сути, сводится к старинной поговорке: «Не кладите все яйца в одну корзину».

Это инвестиционная стратегия, которая включает в себя несколько небольших инвестиций в различные классы активов, вместо того, чтобы вкладывать весь ваш капитал в одну инвестиционную возможность.

Хорошо диверсифицированный инвестиционный портфель, как правило, включает в себя инвестиции в класс активов с высоким риском и высокой доходностью (например, инвестирование в стартапы), некоторые относительно менее рискованные и низкодоходные инвестиции (например, в публичный капитал) и более стабильные инвестиции (например, Государственные облигации).

Внутри каждого класса активов инвесторы будут вкладывать средства в различные возможности (т.е. у инвестора больше шансов инвестировать в лучший стартап, если он вложит 10 000 долларов в десять стартапов, а не в один стартап).

ПРИМЕР

Ангел-инвестор и основатель SoftTech VC, Джефф Клавье, практикует диверсификацию как в своем личном инвестиционном портфеле, так и в своей венчурной фирме.

Джефф лично инвестировал в более чем 20 стартапов и, как известно, вложил до 6 миллионов долларов в компанию, в которую верит. Он также инвестировал около 160 стартапов через SoftTech VC. Некоторые известные имена в портфеле SoftTech VC включают Postmates, Shippo и SendGrid.

Инвестирование в несколько стартапов увеличивает шансы Джеффа инвестировать в крупную прибыль в рамках его личного и институционального портфелей.

У большинства инвесторов есть несколько мотиваций для инвестирования в стартап, помимо погони за прибылью.

Вознаграждение за инвестирование стартапов:

  • Диверсификация: Диверсифицировать свой портфель, включив в него высокорисковые и высокоприбыльные активы
  • Предпринимательское сообщество: Поддерживать новых предпринимателей и помогать компаниям, в которые они верят, добиться успеха
  • Сеть: Встречайтесь и общайтесь с основателями, другими инвесторами и активными членами технического сообщества
  • Актуальность: Будьте в курсе новых технологических тенденций и ведущих стартапов.
  • Возврат: Потенциал получения чрезмерной прибыли, которая намного превышает доходность других типов инвестиций, если ранний инвестор финансирует очень успешный стартап

.

Инвестируйте в стартапы, которые вам нравятся — Краудфандинг акций

435 стартапов собрали 157 959 855 долларов на Wefunder

Wefunder поддерживает три различных федеральных закона, позволяющих стартапам законно собирать деньги. В соответствии с законом, Wefunder Advisors LLC и Wefunder Portal LLC (оба принадлежат Wefunder Inc) также вносят стартапы в список в зависимости от используемых правил.

Legal 16 мая 2016 г.

Регулирование краудфандинга

ООО «Портал Wefunder»

$ 113 334 849

на 348 стартапов

Legal Now

Постановление D

Wefunder Advisors LLC

$ 34 885 652

на 105 стартапов

Редкий

Положение A +

Wefunder Inc

$ 9 739 354

на 3 стартапа

Любопытно, насколько хорошо работают компании? Или сколько привлечено дополнительное финансирование?

Посмотреть результаты Wefunder

Немного мелким шрифтом:
1) Эти числа включают стартапы, которые в настоящее время работают на Wefunder, если они достигают своей минимальной цели.
2) Некоторые стартапы используют два разных закона одновременно (например, Положение D и Положение о краудфандинге).

.

Инвестиций в стартапы. Деньги на открытие бизнеса

Если вам нужны деньги на развитие бизнеса, обращайтесь за помощью к инвесторам. Эта веб-страница позволяет вам публиковать свой собственный проект, чтобы владельцы капитала могли стать финансовыми спонсорами. Это может быть как новое или существующее предприятие, так и стартап на стадии планирования.

Работа по выбору источников инвестирования осуществляется в три этапа.

Опубликовать инвестиционный проект.

Войдите на сайт и используйте его интерфейс для создания новой страницы.После этого:

  • заполните предлагаемые данные профиля, которые будут доступны для просмотра;
  • добавить фото для большей наглядности;
  • загрузите видеоролики, презентации и другие материалы, чтобы будущие инвесторы могли понять, во что их приглашают инвестировать.

Просмотрите созданную стартовую страницу перед публикацией. Убедитесь, что нигде нет ошибок, а все данные правильно структурированы и информативны.

Укажите одну или несколько целей.

На сайте есть возможность поставить одну или несколько целей для проекта. В частности, это могут быть:

  • поиск инвестиций для развития стартапа;
  • кредитных или ссудных соглашений для деловых целей;
  • Продажа действующего бизнеса новому собственнику.

Различные инвесторы заинтересованы в участии во всевозможных проектах. Важно указывать достоверную информацию, чтобы у владельцев капитала не было сомнений.

Проект публикуется для будущих инвесторов.

После модерации и проверки информации ваши данные попадают в директорию стартапов и инвестиционных проектов. У тех, кто уже определился со своими интересами, есть возможность просмотреть созданную вами страницу, оценить перспективы стартапа и принять по ней решение.

Участники сайта смогут инвестировать в реализацию поставленных Вами целей, не запрашивая какой-либо дополнительной информации.Сама электронная платформа представляет собой надежный финансовый шлюз, который защищает конфиденциальную информацию сторон и защищает от мошеннических транзакций.

.

Как [и почему] я инвестирую в стартапы — TechCrunch

Эштон Катчер
участник

Этот пост изначально был опубликован в Атриуме.

Многие люди спрашивают меня, как я предпочитаю инвестировать в стартапы. Стадия? Показатели дохода? Сектор?

Я не финансирую заранее на разных этапах. Я активно финансирую талантливых людей, пытающихся решить сложные проблемы.

Сосредоточение внимания на этой простой цели — выявить выдающихся предпринимателей и дать им возможность создать лучшее завтра — это суть моей инвестиционной стратегии.

«Формула» моих инвестиций в стартап

Многие венчурные фонды пытаются оптимизировать прибыль. Они используют сложные экономические модели соотношений, чтобы определить, какой будет их разбавленная стоимость в конце жизненного цикла оптимального и неоптимального случая каждой данной компании.

Я этого не делаю. Я просто стараюсь финансировать самых лучших и талантливых.

Мне нравится работать с самыми умными и способными людьми в мире над некоторыми из самых сложных задач. И часто в результате я возвращаюсь.

Я взвешиваю инвестиции по двум векторам:

Основная лакмусовая бумажка, которую я вкладываю в любые инвестиции, — это от имени моих LP. Будет ли капитал иметь потенциал возврата в 6-10 раз через пять, восемь, 10 лет? В противном случае это не будет стоить нашего времени и денег.

Но это не единственный фактор.

Если мы счастливы, выполняя работу, которую мы делаем от имени этой компании, и относительно уверены, что сможем вернуть деньги за наши LP, то это вложение стоит того.

Это кажется нелогичным, но на самом деле это работает — наш первый фонд показывает 8-9-кратную доходность .

У меня был опыт, когда я потерял все свои деньги. Но чаще всего у меня был другой опыт.

Многие компании могут не иметь 100-кратной прибыли, но у них есть 5-6-кратная отдача, и они решили важную проблему. Измеряя финансовую отдачу от инвестиций и счастье быть частью этого путешествия, я могу целостно оценить чистый результат.

Изображение: Bryce Durbin / TechCrunch

Знай, чего не знаешь

Очень легко избавиться от действительно великих компаний, имея математические ограждения, которые не обязательно останутся неизменными со временем.

Во время инвестирования может быть трудно предвидеть будущие продукты, которые в конечном итоге станут крупнейшими драйверами доходов.

Если бы у вас было понимание, что ценность, которую они возвращают клиентам, достаточно велика, чтобы в конечном итоге они нашли способ ее монетизировать, вы бы инвестировали в Facebook.

Но если вы оперируете чисто математической моделью, возможно, вы не смогли бы этого сделать.

Я помню, как восемь лет назад сидел с одним из моих наставников.Он перечислил 10 компаний на доске и сказал: «Оцените для меня сверху вниз, какую компанию вы считаете наиболее ценной. А теперь ранжируйте меня сверху вниз, какая компания имеет наибольший доход ».

У меня было сочетание единиц, пятерок и семерок; думал ли я, что они идут вверх или вниз по списку с обеих сторон.

Получается, что наиболее ценной была компания с наименьшим объемом выручки. И компания с наибольшим доходом была наименее ценной.

Изображение: Ли Вудгейт / Getty Images

Что я ищу в основателях

Когда я инвестирую в стартап, я планирую, что буду работать с этим человеком от пяти до десяти лет.

У меня нет волшебной формулы, но есть четыре важных фактора, которые я должен учитывать, чтобы инвестировать в основателя.

1. Опыт в области

Лучшие основатели обладают уникальным пониманием того, в какой области они создают компанию, что дает им некоторое преимущество. Я часто нахожу, что это один из трех факторов:

  1. Более глубокое понимание поведения потребителей
  2. Историческая справка
  3. Данные

Обычно есть какое-то начальное преимущество, которое действительно ясно и дает вам уверенность в том, что у них есть абсолютный опыт в области решения любой проблемы, которую они пытаются решить.

2. Зернистость

Основателям нужна некоторая настойчивость в действительно очень сложных ситуациях.

Я никогда не слышал ни одной истории о том, чтобы кто-то построил компанию, в которой все шло так, как они думали.

И когда дела пойдут не так, как вы думаете, будет ли у вас способность, желание и настойчивость, чтобы пройти через это?

Это трудно оценить, и я обычно руководствуюсь интуицией при встрече с основателем.

3. Назначение

Связано ли то, что они строят, каким-либо образом с более высокой целью, в которую они лично вкладываются?

Все, что они строят, имеет определенный резонанс относительно того, кто они есть, , какие они и во что верят — потому что системы убеждений не исчезают, когда вы попадаете в беду или сталкиваетесь с трудной задачей.

4. Харизма

Есть уровень харизмы, которым обладают многие великие основатели, особенно если они хотят быть генеральным директором своей компании.

Когда я встречаюсь с основателем, обладающим настоящей харизмой, я обычно ухожу с чувством, что хочу бросить свою работу и пойти работать на него. Потому что, если у меня нет этого чувства или того ощущения, что я хочу бросить все, что я делаю, чтобы работать на них, лучший человек для работы, на которую они нанимают, тоже не будет испытывать этого чувства.

Рекрутинг — самое сложное, что приходится делать любому генеральному директору.

Они должны уметь продавать себя, продавать свое видение и свою компанию.Если у них нет харизмы, чтобы продать это мне, мне трудно поверить, что они смогут продать это кому-то другому.

Изображение: Борис Остин / Getty Images

Что заставляет меня опасаться основателей

Основатель может многое сделать, чтобы плохо представить себя, но вот три:

1. Показывать сомнительные принципы

Я очень принципиальный человек.

У меня есть определенная лакмусовая бумажка вокруг гендерного равенства, расового равенства и работы с хорошими людьми.Я хочу работать только с учредителями и инвестировать в компании, которые разделяют мои принципы.

Я хочу быть на связи и ассоциироваться с людьми, которые представляют свой бренд так, как я представляю свой.

Так легко отвлечься на числа, модели и прогнозы — и не поймите меня неправильно, это очень важно.

Но также я смотрю на людей, создающих бизнес. Я хочу работать с хорошими людьми и людьми, уважающими других людей, и людей с хорошими моральными качествами .

2. Недостаток знаний в предметной области

Если человек не знает своего числа, он немедленно убивает.

Я часто углубляюсь в область, в которой работает основатель. Часто возникают совершенно новые, революционные идеи, которых я никогда раньше не видел. Легко увлечься этим волнением, но экономика по-прежнему должна иметь смысл.

Если кто-то не понимает экономики и мотивационных факторов в данном секторе, быстро становится ясно, есть ли у кого-то опыт в данной области.

И если они не разбираются в предметной области и не обладают уникальным пониманием, они, вероятно, не смогут создать что-то особенное.

3. Отсутствие уважения ко времени

Крупнейшие ключевые люди часто забывают, когда пытаются продать то, что они делают, — это базовое человеческое понимание других людей.

Умные люди знают правильное время и правильный способ связаться с кем-то.

Я отвечал на холодные электронные письма от людей, которые действительно хорошо сформулированы, продуманны, уважают мое время и уважают меня.

Снял у людей веревки в лифте.

У меня были встречи с незнакомцами.

Если вы знаете, что кто-то даже не уделил времени тому, чтобы считать вашим временем , они, вероятно, не будут учитывать время других людей. И я думаю, что это негативно скажется на них и их компании.

Когда основатель или компания обращается ко мне, не принимая во внимание мое время и то, что меня интересует, мне трудно не обращать на это внимания.
Изображение: Bryce Durbin / TechCrunch

Моя роль инвестора в росте стартапа

Я считаю, что работа инвестора выходит далеко за рамки подпитки компании наличными деньгами. Речь идет о подпитке компании опытом, интеллектом и связью.

На бумаге рост стартапа можно грубо описать следующим образом:

  1. Ранняя проверка
  2. Есть идея
  3. Проведите MVP
  4. Получите этот MVP для клиентов
  5. Установить обратную связь
  6. Убедитесь, что покупатели оценили товар
  7. Установите цикл обратной связи между клиентами и разработкой продукта, чтобы клиент мог улучшить продукт
  8. Построить компанию
  9. Аренда для заполнения начальных мощностей
  10. Найти продукт, подходящий рынку
  11. Рыночный продукт для охвата всех целевых потребителей
  12. Строительные команды
  13. Поднимите больше денег

За последние 12 лет работы инвестором я видел компании на каждом из этих жизненных циклов.Каждый из этих переходов — это отдельная дисциплина; другой вызов сам по себе.

Как основатель, я думаю, что очень важно окружать себя людьми, которые видели это раньше, понимают, знают, на что это похоже, и знают, как пройти через это.

Вот что делает группа инвесторов.

Изображение: Shutterstock

Например, переход от начальной компании к компании, которая может масштабироваться, — сложная дисциплина.

Многие основатели делают действительно раннюю ошибку, нанимая таких же людей, как они, вместо того, чтобы нанимать людей, которые привносят в свою команду уникальное разнообразие и опыт.

И после того, как начальная партия найма сделана, вы переходите от микроменеджмента к макроуправлению; создание стартапов внутри ваших стартапов, переменные подразделения, необходимые для правильного масштабирования компании.

Инвесторы, которые помогли компаниям пройти аналогичный переход, могут помочь вам избежать ошибок, связанных с этими этапами.Это те самые ловушки, которые часто ставят под откос компании на ранней стадии.

Перенесемся к стадии роста, и сбор средств сам по себе является монстром. У вас есть эти контрольно-пропускные пункты, куда вам нужно пойти и собрать дополнительное финансирование — и будущее компании зависит от их выполнения.

И затем, в конце концов, вы доходите до того, что либо вы публикуете акции, либо происходит поглощение. Это невероятно сложно, и многие основатели не готовы к этому.

Ситуация в каждой компании разная.

Если у вас небольшая команда — два или три человека — вы можете добавить 10 инвесторов. Я рекомендую создать инвестиционную команду с разным опытом работы в разных фирмах и отдельных лицах.

Многие учредители нацелены только на крупные фирмы. Но вы действительно хотите найти человека, который понимает ваши потребности, ваши проблемы и может помочь вам в их решении — независимо от того, откуда они.

Все сводится к цели и принципам

Не заблуждайтесь: у меня есть строгий подход к числам.

Расчетные TAM, IRR, NPV — мы их все запускаем.

Но если сравнивать с потенциальным воздействием на человечество и способностями отдельных людей у ​​руля, я оцениваю немного больше, чем большинство инвесторов.

Может быть, в долгосрочной перспективе я попаду на или более дисциплинированный способ распределения капитала.

Но пока я просто собираюсь продолжать работать с замечательными людьми над проблемами, над которыми я хочу работать.

Найдите хороших людей, решающих сложные проблемы, а финансовые дела часто решаются сами.

.

Leave a Comment

Ваш адрес email не будет опубликован.