Виды денег — товарные, обеспеченные, фиатные, кредитные деньги

Все современные денежные системы основываются на фиатных деньгах, но исторически выделяют четыре основных вида денег:

1. товарные деньги
2. обеспеченные деньги
3. фиатные деньги
4. кредитные деньги

Товарные деньги

Товарные деньги (ещё их называют: действительные, натуральные, вещественные, настоящие, примитивные деньги) — это деньги, в роли которых выступает товар, обладающий самостоятельной стоимостью и полезностью.

Такие товары могут использоваться не только в качестве денег: например, золотую монету можно переплавить в ювелирное украшение.

Действительные деньги (выражены золотом, серебром или другими драгоценными металлами) — это деньги, номинал которых соответствует реальной стоимости, то есть стоимости металла, из которого они изготовлены.

Именно такими деньгами являются все товары, которые выступали эквивалентами на начальных этапах развития товарного обращения (скот, зерно, меха, жемчужины, и т. п.), а также металлические деньги — медные, бронзовые, серебряные, золотые, платиновые полновесные монеты.

Адам Смит рассказывал, что в его время (XVIII век) в некоторых шотландских селениях между рабочими был распространён обычай платить торговцам вместо мелкой монеты железными гвоздями, которые охотно принимались и имели вполне определённую стоимость.

То же самое говорит и Шевалье про каменноу́гольные округа Франции. И Швейнфурт в конце XIX века также нашёл у племени бонго (в Судане) использование в качестве денег железных наконечников копий и лопаты.

Разные товары и сегодня выполняют функцию денег в специфических условиях. Например, сигареты у заключённых и военнопленных, водка и сахар в периоды экономических кризисов, оружие и боеприпасы в местах вооружённых конфликтов.

В условиях голода и инфляции продукты длительного хранения могут стать средством накопления для зажиточных людей.

Но постепенно товарные деньги уходят из оборота. Они неудобны для частого обращения, так как слишком тяжелы, неделимы или портятся при хранении.

А самое главное — они слишком дороги в изготовлении. Ведь стоимость их изготовления должна соответствовать их номиналу, иначе натуральные деньги не будут выполнять функцию идеального товара, выступающего эквивалентом стоимости других товаров.

В то же время с развитием экономики потребность в деньгах увеличивается, что делает денежную систему государства слишком дорогой.

Стоимость денег в такой экономике всегда сопоставима с размерами ВВП, то есть слишком много ресурсов направляется не на производство товаров и услуг, а на производство денег, что сокращает общий производственный потенциал страны.

В настоящее время товарные деньги используются как средство сбережения и для коллекций (инвестиционные монеты).

Обеспеченные деньги

Обеспеченные деньги (ещё их называют: разменные, представительские) — это деньги, в роли которых выступают знаки или сертификаты, которые могут быть обменены по предъявлению на фиксированное количество определённого товара или товарных денег, например, на золото или серебро. Фактически, обеспеченные деньги являются представителями товарных денег.

Считается, что первые обеспеченные деньги появились в Древнем Шумере, где для оплаты использовались фигурки овец и коз из обожжённой глины. Эти фигурки могли быть обменены по предъявлению на живых овец и коз.

Первоначально банкноты удостоверяли наличие соответствующего количества полновесной монеты и являлись обеспеченными деньгами.

Однако на сегодня, после отмены золотого стандарта, банкноты больше не гарантируются обменом на фиксированный товар и превратились в символические (фиатные) деньги, сохранив прежнее название.

Фиатные деньги

Фиатные деньги (ещё их называют: символические, бумажные, декретированные, ненастоящие) — это деньги, которые не имеют самостоятельной стоимости или она несоразмерна с номиналом.

Фиатные деньги не имеют ценности, но способны выполнять функции денег, поскольку государство принимает их в качестве уплаты налогов, а также объявляет законным платёжным средством на своей территории.

На сегодняшний день основной формой фиатных денег являются банкноты и безналичные деньги, находящиеся на счёте в банке. При этом понятие «безналичные деньги» условно, так как речь идёт по существу о безналичных (безденежных) расчётах, то есть о расчётах должников с кредиторами без использования наличных денег.

При расчётах наличными деньгами собственник денежных купюр (банкнот) непосредственно использует их по своему усмотрению, а при безналичных расчётах управомоченное лицо предъявляет к банку соответствующие требования, исполнение которых от него уже не зависит.

Это же относится к единицам стоимости электронных нефиатных платёжных систем (разновидность электронных денег).

С распространением платёжных карт и электронных денег банкноты постепенно вытесняются из обращения.

Кредитные деньги

Кредитные деньги — это права требования в будущем в отношении физических или юридических лиц. Это специальным образом оформленный долг, обычно в форме передаваемой ценной бумаги, которые можно использовать для покупки товаров (услуг) или оплаты собственных долгов.

Оплата по таким долгам обычно производится в определённый срок, хотя есть варианты, когда оплата производится в любое время по первому требованию. Кредитные деньги несут в себе риск неисполнения требования.

Платежеспособный спрос населения и его виды

ПЛАТЕЖЕСПОСОБНЫЙ СПРОС НАСЕЛЕНИЯ И ЕГО ВИДЫ  [c.191]

О. по о., занимающее важное место среди косвенных налогов, служит важным источником бюджетных доходов. Кроме того, поскольку с его помощью может меняться сфера обложения и степень ее тяжести, буржуазные пр-ва пытаются использовать этот вид обложения в качестве одного из орудий воздействия на экономич. конъюнктуру посредством регулирования платежеспособного спроса населения.  [c.135]

Может рассчитываться как по отношению к общему объему платежеспособного спроса населения на товары (услуги), так и к спросу на укрупненные группы товаров (услуг). Например, микроструктура спроса на продукты питания может характеризоваться удельным весом его видов (мясо, колбасные изделия, сало, рыба и т. д.) в объеме спроса на все товары либо на все продукты питания, наконец, только на продукты питания животного происхождения.  [c.195]

Рост доходов советских людей означает, что они будут предъявлять все возрастающий спрос на предметы потребления и разнообразные виды услуг. В девятой пятилетке значительно увеличиваются товарные ресурсы, появится больше высококачественных товаров, расширится объем услуг, предоставляемых населению. Все это позволит более полно удовлетворить платежеспособный спрос населения с учетом потреб-ностей различных его групп при стабильности розничных цен на товары. В плане предусмотрены опережающие темпы роста розничного товарооборота и платных услуг по сравнению с увеличением денежных доходов населения. При росте денежных доходов населения за пятилетку на 41% розничный товарооборот государственной и кооперативной торговли должен увеличиться на 42%, а объем платных услуг для населения —  [c.36]

Финансы домохозяйств играют значительную роль как в формировании централизованных финансов посредством налоговых платежей, так и в формировании платежеспособного спроса страны. Чем больше доходы населения, тем выше его спрос на различные виды материальных и нематериальных благ и тем большие возможности для развития экономики, социальной сферы.  [c.18]

Другой аспект характеристики категории «П». состоит в том, чтобы различать П. как таковые и спрос как внешнюю форму их проявления. Историческая обусловленность П. и спроса приводит к тому, что в сложной системе общественных П. обнаруживаются различные сочетания объективного и субъективного начал. Абсолютно необходимой является, например, П. человеческого организма в калориях, витаминах и минеральных солях. Но набор продуктов, в которых они заключены, — это в значительной мере дело вкуса и привычки. Поэтому необходимо различать П. как внутреннее состояние потребляющего субъекта и как внешнее проявление этого состояния, как необходимость иметь определенное количество конкретных благ, способных удовлетворить данную П. Спрос отражает П. в конкретных количествах товаров определенного потребительского назначения, но не все П.. а только те, которые обеспечены денежными средствами. Таким образом, под спросом обычно понимаются платежеспособные П., т.е. обеспеченная деньгами часть П. в товарах, а также услугах, реализуемых в товарной форме. Развитие и удовлетворение П. зависят от потребления. Если на рынке имеются товары, соответствующие спросу, он способствует возникновению обмена и потребления, следовательно, покупательский спрос предшествует потреблению и одновременно является его отражением в виде реализованного спроса. П. населения и уровень его доходов являются факторами, формирующими платежеспособный спрос. П. в товарах производственного назначения определяется технологией и объемом производства.  [c.312]

ПЛАНИРОВАНИЕ ДЕНЕЖНОГО ОБРАЩЕНИЯ— планомерное определение социали-стич. гос-вом количества необходимых для оборота наличных денег и регулирование денежной массы в соответствии с потребностями социалистич. расширенного воспроиз-ва. Является важной составной частью народнохозяйственного планирования. П. д. о. позволяет устанавливать необходимое соответствие между денежной и товарной массами в обращении с учетом требования закона денежного обращения (см.) и закона планомерного, пропорционального развития. Сфера применения наличных денег охватывает прежде всего оборот, возникающий в связи с получением населением доходов от гос-ва и социалистич. предприятий, и оборот, связанный с расходованием населением его доходов на покупку товаров, оплату услуг, взносов в финансовую систему и др. Отсюда вытекает, что решающее значение для П. д. о. имеет планомерно устанавливаемое соответствие между денежными доходами и расходами населения и прежде всего между предложением товаров и платежеспособным спросом на них. Тем самым П. д. о. основывается на планировании произ-ва и рас пределения общественного продукта. Выполнение плана в области денежного обращения находится в прямой зависимости от выполнения количественных и качественных показателей производственных и финансовых планов предприятий и отраслей х-ва, а также государственного бюджета, поскольку значительная часть платежей населению из бюджета производится наличными деньгами (выплата заработной платы, пенсии, пособия и др.). Т. о., планирование денежного обращения является одним из видов синтетич. планирования, поскольку в плане денежного обращения отражаются различные показатели народнохозяйственного плана Влияние на денежное обращение различных народнохозяйственных пока зателей позволяет в процессе П. д. о. прове-  [c.200]

Чтобы понять логику дискуссии о товарно-денежных отношениях в социалистическом хозяйстве, необходимо иметь в виду, что в те годы сомнение в преимуществах общественной собственности на средства производства нельзя было высказать даже в порядке научной гипотезы. Теоретическое обоснование целесообразности частной собственности не только не прошло бы в печать, но и читатели сочли бы автора «не нашим» и соответственно отнеслись бы к его выводам. Однако и в этих условиях А.Н.Малафееву и его «школе» удавалось убедительно демонстрировать необходимость рыночных отношений для эффективного функционирования народного хозяйства. В научных трудах А.Н.Малафеева, в частности, показано, что работа наших предприятий на удовлетворение централизованно определенных «общественных потребностей», а не платежеспособного спроса потребителей не повышает, а снижает уровень благосостояния населения при данных производственных возможностях что навязываемое «сверху» социалистическое соревнование ни в коей мере не способно заменить конкуренцию («экономическое соревнование» — как тогда приходилось говорить) в качестве действенного стимула рациональной хозяйственной деятельности трудовых коллективов что практика централизованного установления цен по среднеотраслевым затратам исключает возможность достоверных расчетов эко-  [c.7]

Наиболее ощутимо П.н. проявляется при установлении монопольно высоких цен. В общем случае степень П.н. во многом определяется фазой социально-экономического развития общества, видом налогов, соотношением спроса и предложения на товар (работы, услуги). Наиболее интенсивно П.н. осуществляется в период экономического подъема, когда создаются благоприятные условия для повышения цен. В периоды экономических кризисов, а также в переходные периоды, в результате свертывания производства, понижения уровня жизни населения и снижения его платежеспособности П.н. затруднено. Во внешнеэкономической деятельности распространенным способом П.н. является налоговая оговорка (см), предполагающая как правило, выполнение налоговых  [c.155]

Это пример непонимания механизма инфляции. На самом деле, повышение цен на один вид такого абсолютно необходимого (экономисты его называют неэластичным по цене) товара, как энергия или услуги ЖКХ, может не привести к инфляции. Дело в том, что при данном количестве денег у населения это просто сократит платежеспособный спрос на другие товары (на них людям придется экономить, чтобы оплатить обязательные расходы), и в результате цены на эти товары снизятся. Но если добавить денег в экономику, то спрос не сократится и инфляция усилится. А это говорит о том, что и при росте издержек инфляция зависит от изменений денежной массы, то есть от того, что называется монетарными факторами.  [c.93]

Финансы домашних хозяйств являются составной частью государственной финансовой системы. Исторически финансы домашних хозяйств сравнительно недавно включены в состав звеньев финансовой системы. Это вызвано тем, что финансовые отношения населения по формированию семейного бюджета и его использованию играют важную роль по регулированию платежеспособного спроса страны. Фактически определенная часть создаваемого ВВП в виде товаров и услуг проходит через рамки семейного бюджета. Существует следующая зависимость чем выше доходы членов общества, тем выше спрос на производимые материальные ценности и тем устойчивее экономическое положение организации.  [c.18]

Однако, если внезапный скачок цен происходит в экономике, где инфляционные ожидания еще не набрали силу, поведение населения и его реакция на рост цен могут быть иными. Ожидая, что этот скачок цен — кратковременное явление и вскоре последует их снижение, потребители будут больше сберегать и меньше предъявлять денег на рынке в виде платежеспособного спроса. А раз уменьшаются размеры спроса, начинается давление на цены в сторону их снижения. Экономика вновь возвращается в состояние равновесия. Тем самым мы описали один из эффектов, существующих в нормально функционирующем рыночном хозяйстве эффект Пигу (эффект реальных кассовых остатков).  [c.333]

СПРОС ПЛАТЕЖЕСПОСОБНЫЙ (effe tive onsumer demand) -спрос на товары и услуги, обеспеченный денежными средствами покупателей. Отражает обеспеченную деньгами часть потребностей населения в конкретном количестве товаров и объемах услуг определенного потребительского назначения. Является связующим звеном между производством и потреблением, что определяет важность его изучения и прогнозирования в маркетинговой стратегии фирмы. Величина С.п. населения определяется размерами всех видов текущих доходов и денежных сбережений. Ключевую роль в его формировании играет динамика заработной платы, уровень доходов населения. Важное значение имеет анализ таких показателей, как величина и динамика национального дохода, удельный вес заработной платы в национальном доходе. Размер С.п. зависит от общеэкономической ситуации в стране, динамики хозяйственного развития, наличия инфляционных тенденций в экономике, насыщенности рынка товарами и услугами потребительского назначения, ставок банковского процента по вкладам и от ряда других факторов.  [c.203]

Деньги должны быть обеспечены? Да? Чем?: navimann — LiveJournal

Часто слышны восклицания о том, что мол деньги должны быть чем-то обеспечены, что доллар пустая бумажка… Я даже писал как-то чем был обеспечено советский рубль и со мной спорили до хрипоты что был обеспечен и все тут. Было золотое содержание. Но его никто не видел.

Доллар, самая массовая и популярная в мире денежная единица. Часто говорят что для обеспечения денег существуют золотовалютные резервы и они должны быть не меньше, к примеру, денежной массы. Или там трехмесячного импорта… а почему не четырех? или не двух? Когда такое говорят я всегда прошу посчитать все это для США… на этом разговор прерывается. Иканамисты отступают.

А давайте вот возьмем и посчитаем. Возьмем из вики табличку по ЗВР первые 25 граф

Впечатляет? По США сделаю поправку, там указана только денежная часть ЗВР, а 74,1% на май составляло золото массой

не смотрите что за 2011 данные. Я специально взял 2011 и потом посмотрел другие данные и за май 2015 года. За май и в других датах между ними точно такая же цифра — 8 133,5 тонн. То есть МВФ посчитал что США этим золотом и не оперирует. Можно исключить. Ну даже если оценить на 1 мая эти тонны золота получится еще 308,3 миллиарда долларов. Ну вместе это 429.3 миллиарда. Ну целый Тайвань Штаты опередят по ЗВР. Круто.

И что? Да у них наличных в штатах ходит более триллиона. И еще с полтриллиона за рубежом. денежная база за 4 триллиона зашкаливает.

Это наличные и всякие резервы, денги, выпущенные в обращение ФРС грубо.

денежная масса М2 около 9 триллионов долларов (это наличные и все деньги на счетах кроме депозитов).

Это только деньги внутри США.

Ну и чем это все обеспечено? 120 миллиардами долларов денежной части золотовалютных резервов США? Или плюс золото 429,3 миллиарда?

А что с импортом? Импорт США 2,3 триллиона. грубо импорт в месяц 200 миллиардов. И чего оно, ЗВР, там обеспечивает? Полумесячный импорт в деньгах и двухмесячный с золотом? Ну тогда же доллар должен рухнуть? Ну по теориям, которые массово распостраняют. Но вы прекрасно видите по графику что с 2008 года США ведут совсем иную игру. И пока ничего. Только в глубоких восьмидесятых монетарная политика Штатов могла быть по «старому правилу» типа обеспечения денег.

И таки да, доллар пустышка. Это совсем не новость, особенно после 2008 года. Но тогда это значит что деньгам нужно не это омертвленное обеспечение. Нужна живая экономика. А если ты все время покупаешь больше чем продаешь и тебе не дают дешевые кредиты (США кстати продают намного меньше чем покупают, продают всего на 1,56 трлн и приток капитала разницу полностью не погашает), то твоим деньгам кирдык.

Но тогда и нападки на биткоин и прочие криптовалюты — тупка несустветная. Ну да, оно тоже ничем необеспечено. От слова совсем. Ну с точки зрения классического заблуждения. Но стоит уже тот же биткоин 331,79 доллара (в последнем обзоре совсем недавно было 275, а в предпоследнем — 225, но было и более 1000). А где у биткоина ЗВР, центральный банк, правительство? Маститые классические экономисты называют его пустышкой. Ну да, пустышка, и что? Функцию-то свою выполняет. Спрос на нее как на расчетную единицу есть. Количество единиц ограничено. Есть спрос, есть и цена.

В общем, если что-то с теорией не сходится — выбрассывай ее нафик, или ищи причины несхождения.

Что является обеспечением современных денег. Чем обеспечены современные деньги? Обеспечение денежных единиц валовым продуктом

Деньги — специфический товар, который является универсальным эквивалентом стоимости
других товаров или услуг. По самой распространённой версии, русское слово «деньги»
произошло от тюркского «тенге».

До появления денег был бартер — прямой безденежный обмен товарами. Деньги возникли
при переходе от натурального хозяйства к производству товаров. В различных
регионах мира использовали в качестве денег различные вещи (товарные деньги): скот,
меха, шкуры животных, жемчужины. Позднее в качестве денег стали использовать золото и серебро ,
сначала в виде слитков, а затем в виде монет.

Постепенно золотые и серебряные монеты вытеснили остальные товары из обращения в
качестве денег. Это связано с удобством их хранения, дробления и соединения,
относительной большой стоимостью при небольшом весе и объёме, что очень удобно для
обмена.

Благодаря применению денег появилась возможность разделить единовременный
процесс взаимного обмена товарам на два разновременно осуществляемых процесса:
первый состоит в продаже своего товара, а второй в приобретении нужного товара
в другое время и в другом месте.

Функционирование денег приобретает черты самостоятельного процесса.
Товаропроизводители могут хранить деньги, полученные от реализации своего
товара, до момента приобретения нужного
товара. Отсюда возникли денежные накопления, которые могли быть
использованы, как для приобретения товаров, так и для предоставления денег взаймы
и погашения долгов.

В результате таких процессов движение денег приобрело
самостоятельное значение, отделилось от движения товаров. Еще большую самостоятельность
функционирование денег получило в связи с
замещением полноценных денег, обладающих собственной стоимостью, денежными знаками,
а также при последующей отмене фиксированного золотого содержания денежной единицы.
При зтом в обороте стали функционировать деньги, не обладающие собственной
стоимостью, что позволило эмитировать денежные знаки в соответствии с потребностью
оборота независимо от наличия золотого обеспечения.

ВИДЫ ДЕНЕГ

У денег чрезвычайно много разновидностей. В каждом виде денег имеются подвиды,
объединяющие их многообразные формы. Они различаются и типом денежного материала, и
способами обращения, и использованием, и учетом денежной массы, и возможностями
превращения одних видов в другие. Но исторически выделяют четыре основных вида денег:
товарные, обеспеченные, фиатные и кредитные.

Товарные деньги
(натуральные, вещественные, действительные, настоящие) — это продукты,
обладающие самостоятельной стоимостью и полезностью. Они включают все виды товаров,
которые выступали эквивалентами на начальных этапах развития товарного обращения (скот,
зерно, меха, и т.п.), а также металлические деньги — медные, бронзовые, серебрянные,
золотые полновесные монеты.

Обеспеченные деньги
(разменные, представительские) могут быть обменены по предъявлению
на фиксированное количество определенного продукта или товарных денег, например на золото
или серебро. Фактически, обеспеченные деньги являются представителями товарных денег.

Фиатные деньги
(символические, бумажные, декретированные, ненастоящие) не имеют
самостоятельной стоимости или она несоразмерна с номиналом. Они не имеют ценности, но
способны выполнять функции денег, поскольку государство принимает их в качестве уплаты
налогов, а также объявляет законным платёжным средством на своей территории. На сегодня
основной формой фиатных денег являются банкноты и безналичные деньги, находящиеся на
счете в банке.

Кредитные деньги
— это права требования в будущем в отношении физических или юридических
лиц специальным образом оформленный долг, обычно в форме передаваемой ценной бумаги,
которые можно использовать для покупки товаров (услуг) или оплаты собственных долгов.
Оплата по таким долгам обычно производится в определённый срок.

Выделяют также такие виды денег, как полноценные и неполноценные; наличные и безналичные.

Полноценные деньги
обладают товарной стоимостью, позволяющей формировать их покупательную
способность. Покупательная способность, в свою очередь, адекватна внутренней стоимости
денег, определяемой условиями их воспроизводства. Полноценные деньги подразделяются на
товарные и металлические.

Объяснение обеспеченных и необеспеченных займов

Обеспеченная ссуда — это деньги, которые вы занимаете и которые обеспечены активами, которыми вы владеете, обычно вашим домом. Процентные ставки обычно ниже, чем по необеспеченным займам, но это может быть гораздо более рискованный вариант, поэтому важно понимать, как работают обеспеченные займы и что может произойти, если вы не сможете произвести платежи.

Объяснение обеспеченных кредитов

Обеспеченные ссуды часто используются для ссуды на большие суммы денег, обычно более 10 000 фунтов стерлингов, хотя вы можете занять меньше, обычно от 3 000 фунтов стерлингов.

Название «обеспеченный» относится к тому факту, что кредитор потребует что-то в качестве обеспечения на случай, если вы не сможете вернуть ссуду. Обычно это будет ваш дом.

Обеспеченные ссуды менее рискованны для кредиторов, поэтому они обычно дешевле необеспеченных ссуд.

Но они намного более рискованны для вас как заемщика, потому что кредитор может вернуть ваш дом, если вы не будете выполнять выплаты.

Есть несколько наименований обеспеченных кредитов, в том числе:

• собственный капитал или ссуды домовладельцам
• вторая ипотека или вторая ипотека
• ипотека с первым залогом (если нет существующей ипотеки)
• ссуд на консолидацию долга (хотя не все эти ссуды обеспечены).

Ипотека первого и второго залога

Ссуды на консолидацию долга, обеспеченные вашим домом, могут быть первой или второй платой.

Если это ипотека с первым залогом, это означает, что вы взяли ссуду на улучшение дома — например, если у вас нет ипотеки.

Принимая во внимание, что ипотека со вторым залогом предполагает заключение отдельного соглашения с существующим ипотечным кредитором или переход к другому кредитору.

Займ больше у вашего ипотечного кредитора

Вы можете получить дополнительный аванс по ипотеке — если вы одолжите дополнительную сумму денег под залог своего дома у текущего ипотечного кредитора.

Это вариант, если вы хотите заплатить за некоторые важные улучшения в доме или, например, внести залог, чтобы купить второй дом.

Плюсы

• Обычно вы платите более низкую процентную ставку, чем при личной ссуде, потому что ссуда обеспечена вашим домом.
• Ваши выплаты обычно производятся ежемесячно. Однако сумма, которую вы платите каждый месяц, будет варьироваться, если процентная ставка не будет фиксированной.

Минусы

• Заем обеспечен вашим домом, так что вы можете потерять дом, если не сможете погасить задолженность.
• Некоторые ссуды имеют переменную процентную ставку, что означает, что ваши выплаты могут увеличиться. Убедитесь, что вы знаете, является ли ставка фиксированной или переменной.

[n] Некоторые обеспеченные ссуды требуют дорогих комиссионных и других сборов. Убедитесь, что вы учли это, когда рассчитываете, сколько вам будет стоить заем. Комиссионные за организацию и другие затраты на установку должны быть включены в годовую процентную ставку сборов (или APRC — это аналогично годовой процентной ставке для необеспеченных кредитов). Используйте APRC для сравнения продуктов.

Объяснение необеспеченных кредитов

С беззалоговой ссудой проще: вы занимаете деньги в банке или у другого кредитора и соглашаетесь производить регулярные платежи до тех пор, пока они не будут выплачены полностью.

Поскольку ваш дом не обеспечен ссудой, процентные ставки обычно выше.

Если вы не сделаете платежи, с вас могут возникнуть дополнительные расходы. Это может повредить вашему кредитному рейтингу.

Также кредитор может обратиться в суд, чтобы попытаться вернуть свои деньги.

Это может включать подачу заявки на постановление о взимании платы в вашем доме — хотя они должны заранее четко указать, является ли это частью их бизнес-стратегии.

Некоторые ссуды могут быть обеспечены чем-то другим, кроме вашего дома — например, они могут быть обеспечены вашим автомобилем, драгоценностями или другими активами, которые вы закладываете, или вы можете получить ссуду с поручителем (таким как член семьи или друг), который гарантирует выплату, если вы не сможете.

Как получить лучшее предложение

• Если вы решили, что обеспеченный заем — лучший выбор для вас, то первым делом вам следует обратиться к своему ипотечному кредитору, чтобы узнать, что они предлагают.Некоторые из них будут предлагать специальные предложения тем заемщикам, которые хорошо погашают ипотеку.
• Затем проверьте несколько сайтов сравнения, чтобы узнать, сможете ли вы заключить более выгодную сделку с другим кредитором. Однако имейте в виду, что сайты сравнения не всегда предлагают исчерпывающий выбор предложений. Помимо исследования стоимости займа, обязательно сравните условия каждого займа и то, что может произойти, если вы не сможете его погасить.
• Если вы сравниваете множество сделок, например, на сайте сравнения, проверьте, будет ли это отображаться в вашем кредитном файле.Некоторые кредиторы проведут полную проверку вашей кредитоспособности перед тем, как предоставить расценки, поэтому может показаться, что вы действительно подали заявку на ссуду. Если это произойдет много раз, это может повредить вашему кредитному рейтингу. Спросите, предлагают ли они вместо этого «поиск цитат» или «мягкую проверку кредитоспособности», которая не отображается в вашем файле кредитной информации — это может быть полезно, когда вы делаете покупки вокруг и еще не готовы подать заявку.

Как пожаловаться, если что-то пойдет не так

Если вы недовольны, первым делом вам следует подать жалобу в кредитную компанию.

Если вы не получите удовлетворительного ответа в течение восьми недель, вы можете подать жалобу в Службу финансового омбудсмена.

.

Глава № 1.  Деньги по-разному определяют разные экономисты:  Кроутер в своей книге определяет деньги «как все, что в целом приемлемо.

Презентация на тему: «Глава № 1.  Деньги по-разному определяют разные экономисты:  Кроутер в своей книге определяет деньги как все, что в целом приемлемо» — стенограмма презентации:

1

Глава 1

2

 Деньги по-разному определяются разными экономистами:  Кроутер в своей книге определяет деньги «как все, что обычно приемлемо в качестве средства обмена и в то же время действует как мера и средство сбережения». По словам Кулборна «Деньги можно определить как средство оценки и платежа».

3

 Согласно «Государственной теории денег» «все, что объявляется государством деньгами, есть деньги».  Профессор Хартли также считает, что «деньги должны быть законным платежным средством. Оно должно быть объявлено правительством страны как средство платежа, и люди должны быть принуждены принимать его ради денег ».

4

 Современные экономисты считают, что подходящее определение денег должно указывать не только на четыре основные функции денег, но и обладать основным признаком всеобщей приемлемости. Определение денег D.C. Дуршлагом кажется удовлетворительным.  По его словам, «Деньги — это финансовый актив, который обеспечивает бесперебойное функционирование реальной экономики, выступая в качестве средства обмена, расчетной единицы и накопителя богатства».

5

 На самом раннем этапе развития человеческой цивилизации деньги не использовались.  Семьи были почти самодостаточными.  Каждая семья потребляла все, что производила.  Не было необходимости обменивать товары, и поэтому не было необходимости в деньгах.  Со временем возникла необходимость обменивать товары напрямую на товары, принадлежащие другим лицам.  Система, называемая бартером, была разработана таким образом, что первые деньги, которые стали использоваться и принимались в обмен на товары, были товарными деньгами. По мере развития общества в платежной системе появилось много других форм денег.

6

 Товарные деньги — это деньги, которые имеют ценность помимо использования в качестве денег.  Большое количество предметов служило товарными деньгами в разное время и в разных местах.  На стадии примитивного земледелия домашние животные, такие как крупный рогатый скот, козы, лошади, коровы, овцы, рис, зерно и т. Д. Использовались в качестве денег.  По прошествии времени выяснилось, что эти товары не лучше всего подходят в качестве общих средств осуществления платежей, поскольку возникают трудности с хранением денег. Им также не хватало таких вещей, как долговечность, транспортабельность, делимость, однородность и т. Д.

7

 Следующей формой денег было использование металлов без чеканки, таких как золото, серебро, медь, в качестве средства обмена. Такие монеты имели внутреннюю ценность (ценность сами по себе).  Людям стало трудно узнать вес и ценность предмета.  Открытие золотых и серебряных рудников и их истощение вызвало колебания денежной массы. Транспортировка и хранение драгоценных металлов также стали опасными.  Металлические монеты теперь имеют гарантированный вес стоимости, установленный компетентным органом. Они также имели внутреннюю ценность и поэтому вызывали всеобщее уважение. Металлические деньги состоят из различных видов монет.  в АФГАНИСТАНЕ монеты достоинством одного, двух и пяти афсов. являются примером металлических денег.

8

Следующим развитием платежных систем стали бумажные деньги.Первоначально бумажная валюта обещала конвертировать ее в определенное количество драгоценного металлического золота и серебра. До 1914 года большая часть банкнот конвертировалась в золото. Банкноты различного достоинства (1 доллар, 10 долларов, 100 долларов) имели обещание банка выплатить держателю определенное количество золота по требованию. Практика обмена бумажных денег на золото была ликвидирована после 1914 года в Англии и в 1933 году в Америке. В современной экономике бумажные банкноты являются неконвертируемыми банкнотами.Их нельзя ни полностью, ни функционально конвертировать в золото. Эти бумажные деньги, преобразованные в конвертируемые деньги, называются фиатными деньгами.

9

 Фиатные деньги состоят из бумажных денег, статус которых обусловлен властью государства.  Фиатные деньги — это деньги, потому что правительство говорит, что это деньги.  Это не связано с обещанием заплатить что-то, имеющее внутреннюю ценность.  Это принято, потому что правительство объявляет его законным платежным средством. В качестве платежного средства принимается в счет оплаты долгов.  Бумажная валюта имеет то преимущество, что она легче монет.  Это принято как средство обмена, потому что люди доверяют авторитету, который его издает.

10

II. Бумажные деньги включают денежные знаки, выпущенные центральным или государственным банком страны.  Бумажные деньги обращаются в виде банкнот достоинством 10, 20, 50 и т. Д.

11

 Следующим шагом в развитии платежной системы стало изобретение чека. С развитием современного банковского дела платежи по операциям в основном принимаются и производятся через чеки.  Использование чеков или кредитных денег позволяет упростить и упростить операции на большие суммы.  Еще одним преимуществом чеков является то, что их легче транспортировать для оплаты.  Они безопасны и предоставляют квитанции для различных платежей.

12

 С развитием компьютеров и передовых коммуникационных технологий. Постепенно сокращается бумажная работа в платежной системе, внедряется система электронных денежных переводов.  В настоящее время платежи все чаще осуществляются с помощью карт с магнитной полосой, таких как банковские дебетовые карты, кредитные карты и т. Д.  Основные преимущества электронного банкинга включают снижение затрат на обработку, сокращение времени выполнения платежей и повышение гибкости.

.

Как банки становятся неплатежеспособными?

Как банки становятся неплатежеспособными и важность страхования вкладов

Если банки могут создавать деньги, как они становятся неплатежеспособными? В конце концов, они могут просто заработать больше денег, чтобы покрыть свои убытки? Далее это поможет понять, как банки выдают ссуды, а также разницу между типами денег, созданными центральным банком, и деньгами, созданными коммерческими (или «крупными») банками.

Неплатежеспособность можно определить как неспособность выплатить свои долги.Обычно это происходит по одной из двух причин. Во-первых, по какой-то причине банк может оказаться на должником на больше, чем на долга. В бухгалтерской терминологии это означает, что его активы стоят меньше, чем его обязательства.

Во-вторых, банк может стать неплатежеспособным, если он не может выплатить свои долги при наступлении срока их погашения, даже если его активы могут стоить больше, чем его обязательства. Это называется несостоятельностью денежных потоков или «нехваткой ликвидности».

Обычная неплатежеспособность

В следующем примере показано, как банк может стать неплатежеспособным из-за неисполнения обязательств клиентами по своим кредитам.

Шаг 1: Первоначально банк находится в финансовом положении, как показано в упрощенном балансе ниже. В этом балансе активы больше, чем его обязательства, что означает, что существует больший буфер «акционерного капитала» (показан справа).

Акционерный капитал — это просто разрыв между совокупными активами и совокупными обязательствами перед неакционерами. Его можно рассчитать, задав вопрос: «Если бы мы продали все активы банка и использовали выручку для погашения всех обязательств, что осталось бы для акционеров?».Другими словами:

Активы — Обязательства = Собственный капитал .

В ситуации, показанной выше, акционерный капитал положительный, а банк платежеспособен (его активы превышают его обязательства).

Шаг 2: Некоторым клиентам банк предоставил ссуды на случай неисполнения своих обязательств. Изначально это не проблема — банк может погасить непогашенные ссуды в размере стоимости своего акционерного капитала без каких-либо убытков вкладчиков (хотя акционеры потеряют стоимость своего капитала).Однако предположим, что все больше и больше заемщиков банков либо сообщают банку, что они больше не в состоянии выплачивать свои кредиты, либо просто не платят вовремя в течение нескольких месяцев. Теперь банк может решить, что эти ссуды являются «недостаточно эффективными» или полностью бесполезными, и затем «спишет» ссуды, присвоив им новую стоимость, которая может даже равняться нулю (если банк не ожидает получить какие-либо деньги). обратно от заемщиков).

Шаг 3: Если становится очевидно, что безнадежные ссуды не будут погашены, их можно удалить из баланса, как показано в обновленном балансе ниже.

Теперь, когда безнадежные ссуды уничтожили акционерный капитал, активы банка теперь стоят меньше, чем его обязательства. Это означает, что даже если бы банк продал все свои активы, он все равно не смог бы выплатить долг всем своим вкладчикам. Банк сейчас неплатежеспособен. Чтобы увидеть различные сценарии, которые могут произойти в следующий раз, щелкните здесь или продолжайте читать, чтобы узнать, как банк может стать неплатежеспособным в результате массового банкротства.

Денежный поток Несостоятельность / «неликвидность»

В следующем примере показано, как банк может стать неплатежеспособным из-за массового банкротства.

Шаг 1: Первоначально банк находится в финансово благополучном положении, как показывает его баланс — его активы стоят больше, чем его обязательства. Даже если некоторые клиенты не выполняют свои обязательства по кредитам, существует значительный буфер акционерного капитала для защиты вкладчиков от любых потерь.

Шаг 2: По какой-то причине (возможно, из-за паники, вызванной некоторыми новостями) люди начинают снимать свои деньги из банка. Клиенты могут запросить снятие наличных или попросить банки сделать перевод от их имени в другие банки.Банки хранят небольшую физическую наличность по отношению к их общим депозитам, поэтому они могут быстро закончиться. У них также есть определенная сумма резервов в центральном банке, которые могут быть переведены в электронном виде другим банкам для «расчета» электронного перевода клиента.

Эффект от этих денежных или электронных переводов от банка заключается в одновременном уменьшении ликвидных активов банка и его обязательств (в форме клиентских депозитов). Эти изъятия могут продолжаться до тех пор, пока у банка не закончатся наличные деньги и резервы центрального банка.

На этом этапе у банка могут быть облигации, акции и т. Д., Которые он сможет быстро продать, чтобы привлечь дополнительные денежные средства и резервы центрального банка, чтобы продолжить выплаты клиентам. Однако, как только эти «ликвидные активы» будут исчерпаны, банк больше не сможет удовлетворять спрос на снятие средств. Он больше не может совершать наличные или электронные платежи от имени своих клиентов:

На данный момент банк все еще технически платежеспособен; однако он не сможет облегчить дальнейшее снятие средств, поскольку у него буквально закончились наличные деньги (и их электронный эквивалент, резервы центрального банка).Если банк не может заимствовать дополнительные денежные средства или резервы у других банков или Банка Англии, единственный способ привлечь средства — это продать свои неликвидные активы, то есть свой ссудный портфель.

В этом и заключается проблема. Банку быстро нужны наличные деньги или резервы центрального банка (то есть сегодня). Но любой банк или инвестор, рассматривающий возможность покупки неликвидных активов, захочет узнать о качестве этих активов (будут ли ссуды действительно возвращены?). Требуется время — недели или даже месяцы — чтобы получить ссуды на миллионы или миллиарды фунтов стерлингов для оценки их качества.Если банку действительно приходится продавать в спешке, единственный способ убедить текущего покупателя купить набор активов, которые покупатель не смог оценить, — это предложить значительную скидку. Неликвидный банк, скорее всего, будет вынужден согласиться на часть своей истинной стоимости.

Например, банк может оценить свой ссудный портфель в 1 миллиард фунтов стерлингов. Однако он может получить только 800 миллионов фунтов стерлингов, если его заставят быстро продать. Если собственный капитал держателя акций составляет менее 200 миллионов фунтов стерлингов, это сделает банк неплатежеспособным:

После неплатежеспособности и необходимости страхования вкладов

http: // www.youtube.com/watch?v=Kd0cCp3jAqk

Для банка неплатежеспособность означает, что он не может выплатить долг своим вкладчикам, поскольку его обязательства превышают его активы. Последствия банкротства банка зависят от наличия страхования вкладов.

В стране без страхования вкладов неплатежеспособный банк не сможет полностью выплатить вклады населения. В случае неплатежеспособности вкладчикам придется выстраиваться в очередь вместе с кредиторами других банков, чтобы требовать от банка любые деньги, которые они могли.Таким образом, на каждые 1 фунт стерлингов банк может заплатить только 90 пенсов или даже меньше.

Однако это еще не конец истории. Крах одного банка может заставить людей беспокоиться о финансовом положении других банков. Кроме того, неплатежеспособный банк определенно был бы должен деньги другим банкам, как и его клиенты. Это может привести к эффекту домино — банкротство одного банка может привести к «каскаду» дефолтов, массовых изъянов из банков и неплатежеспособности, поскольку люди паникуют.

Один из способов быстрого привлечения средств в случае массового банкротства банка — продажа активов.Однако, если «продажа проблемных товаров» происходит в достаточно большом масштабе, это может привести к дефляции долга. Американский экономист Ирвинг Фишер считал долговую дефляцию одной из ключевых причин Великой депрессии. В формулировке Фишера процесс протекает следующим образом:

(1) Ликвидация долга приводит к возникновению проблемных ситуаций и (2) сокращению объема валюты депозита по мере выплаты банковских ссуд, а также к замедлению скорости обращения… вызывает [ing] (3) Падение уровня цены … [в результате] должно произойти (4) еще большее падение чистой стоимости бизнеса, ускоряющее банкротства и (5) подобное падение прибыли, которое в «капиталистической», то есть частной прибыли Общество ведет к проблемам, которые не могут сделать (6) Сокращение объема производства, торговли и занятости рабочей силы… ведет к (7) Пессимизму и потере доверия, которые, в свою очередь, приводят к (8) ) Накопление и еще большее замедление скорости обращения.Вышеупомянутые восемь изменений вызывают (9) Сложные нарушения процентных ставок…

Из-за негативных последствий дефляции долга правительства стремятся избежать ее любой ценой. Один из способов сделать это — обеспечить вкладчикам страхование вкладов. Первая система страхования вкладов была создана в Америке в ответ на Великую депрессию. Его цель состояла в том, чтобы предотвратить повторение массовых изъятий из банков, которые способствовали депрессии. В стране со страхованием вкладов активы неплатежеспособного банка будут арестованы и распроданы.Затем вкладчики получают полное возмещение за счет привлеченных средств, а налогоплательщик компенсирует любую недостачу. Идея состоит в том, что, поскольку вкладчики знают, что их деньги в безопасности, несмотря ни на что, они не будут беспокоиться о снятии своих вкладов в случае паники. Это предназначено для предотвращения распространения утечек из банков и массовой распродажи активов, которая может спровоцировать дефляцию долга.

Проблема со страхованием вкладов.

В системе без страхования вкладов у вкладчиков есть большой стимул контролировать поведение своих банков, чтобы гарантировать, что они не действуют таким образом, который может поставить под угрозу их платежеспособность.(Если бы правительство не пообещало вернуть ваши деньги в случае банкротства вашего банка, разве вас не беспокоило бы немного больше, как банк использует ваши деньги?). В системе со страхованием вкладов этот стимул устранен. Экономисты называют это моральным риском. Моральный риск — это когда страхование нежелательным образом меняет поведение тех, кто получает страховку. Например, если у вас есть страхование содержимого вашего дома, вы можете быть менее осторожны с его защитой от кражи со взломом, чем в противном случае.

Страхование вкладов лишает вкладчиков стимула следить за решениями банков по кредитованию, поскольку они гарантированно получат свои деньги обратно. Вместо этого вкладчиков стимулирует предлагаемая процентная ставка. Конечно, те банки, которые предлагают самую высокую процентную ставку, будут теми, которые берут на себя наибольший риск, и поэтому банки заинтересованы в финансировании проектов с наивысшим риском и максимальной доходностью.

В то время как более высокие процентные ставки могут показаться выгодными для вкладчиков из-за более высокой доходности (но не для налогоплательщиков — из-за больших рисков, ведущих к еще большему финансовому кризису и спасению), на самом деле это не так.Вместо того, чтобы предлагать более высокую процентную ставку, частный банк может предложить более низкую процентную ставку, потому что вклад без риска. Это приводит к субсидии банковскому сектору, размер которой в 2008 году превысил 100 миллиардов фунтов стерлингов.

Таким образом, несмотря на то, что страхование вкладов призвано повысить стабильность банковской системы, предотвращая массовое изъятие вкладов, оно может сделать ее более опасной, поощряя рискованное поведение со стороны банков:

Кризис сбережений и ссуд в США в 1980-х годах широко приписывают моральному риску, создаваемому сочетанием щедрого страхования вкладов, финансовой либерализации и сбоя регулирования … Таким образом, согласно экономической теории, в то время как страхование депозитов может повысить стабильность банка за счет сокращения самореализующийся или ориентированный на информацию бегство вкладчиков может снизить стабильность банка, поощряя принятие рисков со стороны банков.

Демиргуч-Кунт и Детрагиаш продолжают эмпирически проверить, делает ли страхование вкладов более или менее вероятным финансовый кризис:

Проанализировав эмпирические данные для большой группы стран за 1980-97 гг., Это исследование обнаружило, что явное страхование вкладов имеет тенденцию пагубно сказываться на стабильности банков, особенно там, где банковские процентные ставки не регулировались и институциональная среда слабая. Мы интерпретируем последний результат как означающий, что там, где институты хороши, более вероятно, что существует эффективная система пруденциального регулирования и надзора, компенсирующая отсутствие рыночной дисциплины, создаваемое страхованием вкладов.

Подробнее см .:

Откуда берутся деньги?

Руководство по денежно-кредитной и банковской системе Великобритании

Авторы: Джош Райан-Коллинз, Тони Гринхэм, Ричард Вернер и Эндрю Джексон

.